Механизм PoW-консенсуса дает майнерам прав самостоятельно принимать решение очередности попадания переводов пользователей на блокчейн.
В сети Bitcoin с этим нет проблем, майнеры выбирают первыми транзакции BTC с более высоким размером выделенной пользователем комиссии. Ethereum более сложная сеть, которая с появлением DeFi включает смарт-контракты DEX-бирж.
Майнеры специально отслеживали крупные сделки на этих платформах, способные изменить курс токенов. Они добавляли собственные транзакции впереди крупных переводов, обеспечив себе тем самым дополнительную прибыль, названную в отчете – maximal extractable value (MEV). Максимальное извлечение ценности принесло майнерам $600 млн за 2020-2021 гг.
Подобные финансовые махинации в свое время проводили трейдеры банков на рынке акций и Форекс, но законодательство позволяет регуляторам пресекать незаконную деятельность наказаниями в виде штрафов и тюремных сроков, если дело доходит до суда.
BIS утверждает, что одна из каждых 30-ти транзакций добавлена по механизму MEV. Банк понимает, что этот недостаток нельзя исправить на уровне консенсуса, обеспечивающего безопасность блокчейна.
BIS предлагает отказаться от анонимности владельцев узлов, доверив майнинг «доверенным посредникам». Очевидно, речь идет о банковских структурах, которые манипулировали курсами валют и акций, даже под угрозой преследования регуляторами.